☀Part 1【国际宏观经济】☀

【欧美股市集体收涨，美股齐涨超1%，科技股表现强劲】香港万得通讯社报道，周四（4月13日），美国三大股指全线收涨，道指涨1.14%报34029.69点，标普500指数涨1.33%报4146.22点，纳指涨1.99%报12166.27点。科技股表现强劲，苹果涨3.41%，亚马逊涨4.67%，奈飞涨4.58%，谷歌涨2.67%，脸书涨2.97%，微软涨2.24%。宏观方面，尽管整体亏损，但美国、加拿大空头一季度在做空银行股中大赚。从做空回报率看，硅谷银行金融集团、第一共和银行、签名银行以及加密货币银行Silvergate Capital的一季度做空回报率均超100%。做空大型科技股成为美国、加拿大空头一季度整体亏损的主要原因。欧洲三大股指收盘全线上涨，德国DAX指数涨0.16%报15729.46点，法国CAC40指数涨1.13%报7480.83点，英国富时100指数涨0.24%报7843.38点。

【美国上周初请失业金人数为23.9万人，预期23.2万人】香港万得通讯社报道，美国上周初请失业金人数为23.9万人，预期23.2万人，前值22.8万人；四周均值24万人，前值23.775万人；至4月1日当周续请失业金人数181万人，预期181.4万人，前值182.3万人。数据可能每周都不稳定，尤其是在耶稣受难日这样的节日前后。美国截至4月8日当周初请失业金人数三周以来首次上升，四周均值升至24万人。这些数据进一步证明，在美联储加息一年之后，就业市场开始走弱。上周的另一项数据显示，有更多的人在工作或找工作，职位空缺正在减少。2月份的职位空缺降至2021年以来的最低水平，而3月份的劳动力参与率升至三年来的最高水平。劳动力供需之间更好的平衡可能有助于缓解未来的一些工资压力，从而缓解通货膨胀。

【美国3月PPI环比降0.5%，刷新三年新低】香港万得通讯社报道，美国3月PPI环比降0.5%，刷新三年新低，预期持平，前值降0.1%修正为持平；同比升2.7%，预期升3.0%，前值升4.6%修正为升4.9%。财经网站Forexlive评美国3月PPI：想强调的是环比数据，因为从去年7月开始，环比数据一直接近持平。这种情况可能会随着大宗商品价格的变化而改变，但目前市场的模式是，我们正在回到一个低通胀的世界。

【德国3月CPI同比终值升7.4%，符合预期】香港万得通讯社报道，4月13日，德国3月CPI环比终值升0.8%，预期0.8%，初值0.8%，前值1%；同比终值升7.4%，预期7.4%，初值7.4%，前值8.7%。财经网站Forexlive评德国3月CPI终值：与初值一致，因为3月份总体年度通胀率的下降在很大程度上要归功于基数效应。核心通胀仍是一个问题，这将使欧洲央行继续收紧货币政策，至少目前如此。

☀Part 2【国内宏观经济】☀

【发改委、财政部、工信部等宏观经济主管部门密集调研】近期，发改委、财政部、工信部等宏观经济主管部门密集调研，接连召开经济形势地方、行业协会、专家座谈会等，围绕当前经济运行情况、面临的问题和政策建议听取意见，稳经济政策有望上新。

【一季度外贸展现较强韧性 向好势头有望延续】中国证券报报道，今年一季度，我国外贸进出口开局平稳、逐月向好。据海关统计，一季度我国外贸进出口总值9.89万亿元，同比增长4.8%，其中出口5.65万亿元，同比增长8.4%；进口4.24万亿元，同比增长0.2%。其中，电动载人汽车、锂电池、太阳能电池“新三样”产品合计一季度出口增长66.9%，拉高了出口整体增速2个百分点，比去年的拉动力进一步增强。

【二季度专项债规模望维持高位 “准财政”工具留待后用】地方政府专项债券是带动扩大有效投资、稳定宏观经济的重要手段。今年以来，专项债继续发挥强基础、补短板、惠民生、扩投资等作用，有力支撑开年以来的经济社会发展。Wind数据显示，2023年一季度我国地方政府债券累计发行约21097亿元，新增专项债发行约13228亿元，均高于过去三年同期发行规模。受访专家认为，一季度财政政策保持积极发力，新增专项债延续去年“早发快用”的节奏，积极护航经济大盘。当前经济运行尚不稳固，需要专项债保持较快发行节奏，二季度专项债发行规模或将继续维持高位。若后续经济恢复不及预期，“准财政”工具有望再次使用，发挥财政引导投资作用。

Part 3【商品资讯】

【国际油价全线下跌，美油5月合约跌0.95%】香港万得通讯社报道，周四（4月13日），国际油价全线下跌，美油5月合约跌0.95%，报82.30美元/桶。布油6月合约跌1.12%，报86.35美元/桶。

【国际贵金属期货普遍收涨，COMEX黄金期货涨1.47%】香港万得通讯社报道，周四（4月13日），国际贵金属期货普遍收涨，COMEX黄金期货涨1.47%报2054.6美元/盎司，COMEX白银期货涨1.99%报25.965美元/盎司。

【伦敦基本金属集体收涨，LME期铜涨1.73%】香港万得通讯社报道，周四（4月13日），伦敦基本金属集体收涨，LME期铜涨1.73%报9071美元/吨，LME期锌涨2.35%报2850.5美元/吨，LME期镍涨0.56%报23710美元/吨，LME期铝涨1.63%报2363美元/吨，LME期锡涨1.68%报24425美元/吨，LME期铅涨0.7%报2144美元/吨。

【淡水河谷称，2023年镍将出现过剩，铜将保持供需平衡。】

【本地钢厂成本较高普遍亏损，基于此本地钢厂协同控产】至3月下旬以来，云南部分钢厂受到限电影响，加上云南价格全国低洼，本地钢厂成本较高普遍亏损，基于此本地钢厂协同控产。当前云南主流钢厂日均建筑钢材产量3.17万吨左右，较正常日均产量减量约2.85万吨，整体减产控产比例47.34%。

【目前川内螺纹钢产能利用率在80%左右，较上周无变化】据Mysteel调研，目前川渝内建筑钢材长流程生产企业多正常生产，短流程除长峰钢铁计划15日停产一座电弧炉，泸钢计划15-20日停产一座电弧炉外，其余短流程企业开工时间维持在12-18小时，暂无明确的停产检修计划。目前川内螺纹钢产能利用率在80%左右，较上周无变化。

【钢材总库存量2025.69万吨，周环比减少20.76万吨】 据Mysteel调研，本周五大品种钢材产量983.17万吨，周环比增加1.77万吨。其中，螺纹钢、线材、冷轧板卷等产量小幅增加，热轧板卷、中厚板等产量小幅减少。钢材总库存量2025.69万吨，周环比减少20.76万吨。其中，钢厂库存量577.16万吨，周环比减少2.11万吨；社会库存量1448.53万吨，周环比减少18.65万吨。

【阿根廷布宜诺斯艾利斯谷物交易所：阿根廷大豆产量预期2500万吨，与上一年度持平】香港万得通讯社报道，4月13日，阿根廷布宜诺斯艾利斯谷物交易所：阿根廷大豆产量预期2500万吨，与上一年度持平。大豆收获已完成4.3%。玉米产量预期3600万吨，与上一年度持平。玉米收获已完成12.7%。

【CBOT农产品期货主力合约普遍收跌，大豆期货跌0.08%】香港万得通讯社报道，周四（4月13日），芝加哥期货交易所（CBOT）农产品期货主力合约普遍收跌，大豆期货跌0.08%报1503美分/蒲式耳；玉米期货跌0.46%报653美分/蒲式耳，小麦期货跌1.8%报667.25美分/蒲式耳。

【ICE农产品期货主力合约多数收涨，原糖期货跌0.17%】香港万得通讯社报道，周四（4月13日），洲际交易所（ICE）农产品期货主力合约多数收涨，原糖期货跌0.17%报23.3美分/磅，棉花期货涨1.22%报83.46美分/磅，可可期货涨1.85%报2919美元/吨，咖啡期货涨3.61%报1.953美元/磅。

Part 4【证券资讯】

中国证券报

(1) 新开发银行来了新行长 绿色投资与本币结算成热点

越来越多的绿色能源合作，成为连接中国和巴西以及更多新兴市场国家经济脉动的桥梁，而金融合作则为之注入鲜活的氧气。作为金砖国家合作的标志性成果之一，新开发银行已迎来了来自巴西的新任行长，以及新的发展机遇。

(2) 中小行敏锐调降存款利率 市场有望迎来增量资金

有资深大行人士表示，从一季度开始，部分银行也在根据国家政策不断调降小微企业的贷款利率，支持有潜力的中小微企业得到足够的资金支持。人民银行近期下调存款准备金率，以此刺激信贷，也是希望能借此刺激经济，尽快实现经济全面复苏。总体来看，存款收益下降后，居民进行消费与理财投资的动力与意愿会加大，有助于促使广义流动性转化为剩余流动性，为资本市场带来增量资金。此外，配合终端贷款利率的下降，居民企业借贷意愿也会有所提高，进而助力信用企稳。

上海证券报

(1) 超千家A股公司派现逾1.3万亿元

A股市场2022年报披露按下加速键，不少公司在披露靓丽业绩的同时，现金分红方案也开始批量出炉。Wind数据显示，截至4月13日发稿，已有1590家A股上市公司发布2022年年报，其中共有1199家公司发布了现金分红方案（仅含年报），派现总额超过1.3万亿元。“豪气”分红涌现，100多家公司派现金额超过10亿元，22家公司现金分红总额超百亿元。多家公司现金分红比例超80%，连续多年分红率（年度现金分红总额/归母后净利润）超过50%的公司亦不在少数。

(2) 房企融资持续回暖 “三箭齐发”能否扛过偿债高峰

政策多维度支持下，房企融资环境持续改善。多个平台统计数据显示，今年一季度，在房地产销售回暖的同时，房企非银融资尤其信用债发行环比出现翻倍增长，各渠道融资利率均有不同程度下降。另从银行贷款和股权融资来看，去年四季度对公开发贷同比多增4200亿元，已经公布年报的国有大行、股份行中，房地产贷款较上年末增长2900多亿元，同比多增近千亿元；“三支箭”政策落地以来，已有30多家上市房企发布股权融资计划，10家在今年一季度落地发行。不过，从融资主体来看，贷款和债券融资仍以优质央国企为主，企业间分化明显。有分析认为，股权融资或是展期及违约房企的重要出路，但目前落地较慢，相关房企最终能否进一步打破融资壁垒还有待观察。在此背景下，公募REITs助力保交楼也被部分业内人士寄予厚望。尽管销售端回暖将支撑房企运营逐渐改善，但年内尤其4月、7～9月的偿债高峰仍是市场关注的焦点。