☀Part 1【国际宏观经济】☀

【隔夜美股三大指数齐跌】截至收盘，道指跌404.64点，跌幅为1.04%，报38585.19点;纳指跌267.92点，跌幅为1.65%，报15939.59点;标普500指数跌52.30点，跌幅为1.02%，报5078.65点。机构估算今年前六周iPhone在华销量剧减24%后，苹果(AAPL.US)进一步下探四个月低位。包括特斯拉(TSLA.US)、奈飞(NFLX.US)和微软(MSFT.US)在内的其他几只大型科技股一度下跌超过3%。标准普尔500指数的信息技术板块以2.5%的跌幅领跌大盘。

【iPhone在华销量下滑24%，失去销冠地位】市场调研机构Counterpoint Research公布数据显示，今年前六周，苹果公司在中国iPhone销量同比下降24%，在中国智能手机供应商中排名第四，市占率由2023年的19%下降到15.7%。取代苹果销冠位置的，是机型更多、在下沉市场布局更广泛的Vivo。与之相对的是，华为前六周销量暴涨64%，市占率从9.4%上升到16.5%，超越苹果。

【环保人士纵火致特斯拉工厂停工，马斯克称其“极端愚蠢”】当地时间3月5日，美国电动汽车制造商特斯拉公司位于德国柏林东南部的超级工厂因断电停止生产活动。特斯拉发布声明称，由于疑似纵火袭击，公共电网发生停电，导致生产停止。据悉，断电的原因可能是气候活动人士对一处电线杆纵火。特斯拉CEO马斯克在X平台上表示，停止生产电动汽车，而不是化石燃料汽车，这是极端愚蠢的

【英国财政大臣亨特将把国民保险预算削减2个百分点】英国泰晤士报报道，英国财政大臣亨特将利用他的预算政策，把2700万工人的国民保险进一步削减两个百分点，平均为450英镑。在决定不削减所得税后，财政大臣将把国民保险作为其春季预算的核心措施。预计他将会说，加上秋季声明中宣布的两个百分点的减税，对普通工人来说的减税总额为900英镑。在独立监督机构预算责任办公室大幅下调了可用于减税或支出承诺的“财政空间”后，亨特和英国首相苏纳克决定不削减所得税。

【美联储3月按兵不动的概率为97%】香港万得通讯社报道，据CME“美联储观察”，美联储3月维持利率在5.25%-5.50%区间不变的概率为97.0%，降息25个基点的概率为3.0%。到5月维持利率不变的概率为81.2%，累计降息25个基点的概率为18.3%，累计降息50个基点的概率为0.5%。

【各国经济数据】香港万得通讯社报道，欧元区2月服务业PMI终值为50.2，预期50，初值50，1月终值48.4；综合PMI终值为49.2，预期48.9，初值48.9，1月终值47.9。

法国1月工业产出同比升0.10%，预期升1.8%，前值升0.9%；环比降1.10%，预期降0.1%，前值升1.1%。1月制造业产出同比升0.80%，前值升0.9%；环比降1.60%，预期降0.1%，前值升1.2%。

美国1月工厂订单环比降3.6%，为2020年4月以来最大降幅，预期降2.9%，前值由升0.2%修正至降0.3%。

美国2月标普全球服务业PMI终值为52.3，预期51.4，前值51.3。

美国2月ISM非制造业PMI为52.6，预期53，前值53.4。

日本共同社报道，日本农林水产省3月4日公布数据显示，1月农林水产品及食品出口额为864亿日元（约合41亿元人民币），同比增长15.7%。对中国台湾、中国香港和美国的出口增多，但对中国大陆水产品出口减少70.4%。

西班牙2月服务业PMI为54.7，预期53.3，前值52.1；综合PMI为53.9，预期52.0，前值51.5。

英国2月服务业PMI终值为53.8，预期54.3，初值54.3，1月终值54.3；综合PMI终值为53.0，预期53.3，初值53.3，1月终值52.9。

法国2月服务业PMI终值为48.4，预期48，初值48，1月终值45.4；综合PMI终值为48.1，预期47.7，初值47.7，1月终值44.6。

意大利2月服务业PMI为52.2，预期52.3，前值51.2；综合PMI为51.1，预期51.5，前值50.7。

意大利2023年第四季度GDP终值同比0.6%，预期0.5%，初值0.5%，三季度终值0.1%；环比0.2%，预期0.2%，初值0.2%，三季度终值0.1%。

德国2月服务业PMI终值为48.3，预期48.2，初值48.2，1月终值47.7；综合PMI终值为46.3，预期46.1，初值46.1，1月终值47。

韩国2月CPI环比增0.5%，预期增0.4%，前值增0.4%；同比增3.1%，预期增2.9%，前值增2.8%。

俄罗斯2月服务业PMI为51.10，前值55.8。

新加坡1月零售销售同比升1.30%，预期升7.1%，前值降0.4%；季调后零售销售环比降0.7%，前值降1.5%。1月核心零售销售同比降2.10%，前值降2.7%；季调后核心零售销售环比升0.50%，前值降3%。

☀Part 2【国内宏观经济】☀

【习近平在参加江苏代表团审议时强调 因地制宜发展新质生产力】中共中央总书记、国家主席、中央军委主席习近平5日下午在参加他所在的十四届全国人大二次会议江苏代表团审议时强调，要牢牢把握高质量发展这个首要任务，因地制宜发展新质生产力。面对新一轮科技革命和产业变革，我们必须抢抓机遇，加大创新力度，培育壮大新兴产业，超前布局建设未来产业，完善现代化产业体系。发展新质生产力不是忽视、放弃传统产业，要防止一哄而上、泡沫化，也不要搞一种模式。各地要坚持从实际出发，先立后破、因地制宜、分类指导，根据本地的资源禀赋、产业基础、科研条件等，有选择地推动新产业、新模式、新动能发展，用新技术改造提升传统产业，积极促进产业高端化、智能化、绿色化。

【国家发改委：积极扩大有效投资】香港万得通讯社报道，3月5日，国家发改委发布2024年国民经济和社会发展计划草案，要求积极扩大有效投资。2024年安排中央预算内投资7000亿元，鼓励和吸引更多民间资本参与国家重大工程和补短板项目建设，推进地方融资信用服务平台整合和统一管理，坚持“项目跟着规划走”、“资金、要素跟着项目走”、“监管跟着资金走”，推动尽快形成实物工作量。

【水利部部长李国英：2023年水利建设全面提速】新华社报道，水利部部长李国英3月5日在十四届全国人大二次会议首场“部长通道”上介绍，2023年水利建设全面提速，全国完成水利建设投资11996亿元，比2022年增长10.1%，创历史最高纪录。聚焦水灾害、水资源、水生态、水环境四大水问题，实施41014个水利项目，为国家防洪安全、供水安全、粮食安全、生态安全提供有力的支撑和保障。

【科学技术部部长阴和俊】央视新闻报道，3月5日，科学技术部部长阴和俊表示，我国科技事业发展出现了一片新的气象，从投入看，去年全年研发投入超过3.3万亿元，比上年增长了8.1%。在国家重点研发计划项目中，目前已经有1100多项是由40岁以下的青年科学家牵头负责，数量达到了总数的20%以上。在北斗导航、探月工程、中国天眼这些大工程中，到处都能看到年轻人的身影，许多项目团队平均年龄刚过30岁。

【国资委张玉卓：国资国企推进高质量发展要围绕这三个字】财联社3月5日电，今天上午，十四届全国人大二次会议首场“部长通道”在人民大会堂举行，国务院国有资产监督管理委员会主任张玉卓接受采访时表示国资国企工作核心是推进高质量发展。我想用三个字来讲我们今年准备怎么推进高质量发展，高就是高水平的协同，质就是质的有效提升，量就是量的合理增长。

☀Part 3 【商品资讯】☀   

【地区性银行危机叠加降息预期，华尔街预计黄金仍有上涨空】香港万得通讯社报道，国际金价周二触及历史高点，因投资者继续押注主要央行今年将开始降息。周二，黄金现货盘中触及每盎司2141.81美元历史高点，随后回吐涨幅。在基本面风险增加和利率下降时，黄金被视为避险资产。虽然美联储首次降息的时间尚不确定，但投资者普遍预计美联储将于6月开始降息，而欧洲也有望在今年采取同样的行动。

【国内商品期货夜盘概览】能源化工品多数下跌，原油、LPG、玻璃、低硫燃料油跌超1%。黑色系全线下跌，焦煤跌1.68%，铁矿石跌1.13%。农产品多数上涨，棕榈油涨1.49%，菜油涨1.27%。基本金属涨跌不一，沪锌涨0.41%，沪铝涨0.08%，沪铅涨0.06%，沪铜跌0.25%，不锈钢跌0.36%，沪锡跌0.39%，沪镍跌0.92%。沪金涨0.89%，沪银涨0.61%。

【高盛称镍锂钴等电池金属的熊市远未结束】高盛指出，最近锂和镍空头回补行情不应被误解为熊市结束；预计未来12个月内钴、镍和碳酸锂价格将分别下跌12%，15%和25%。

【原油】香港万得通讯社报道，美国至3月1日当周API原油库存减少42.3万桶，预期增加260万桶，前值增加842.8万桶。